Apa itu Penasihat?
Penasihat adalah setiap orang atau perusahaan yang terlibat dalam menasihati atau menginvestasikan modal untuk investor. Penasihat investasi terdaftar (RIA) dan perusahaan penasehat investasi (IAC) adalah dua entitas utama yang dicari oleh investor untuk manajemen investasi. Juga dikenal sebagai penasihat investasi atau penasihat keuangan.
Memahami Penasihat
Penasihat memiliki keahlian dalam manajemen investasi. Penasihat investasi terdaftar memberikan nasihat keuangan dan layanan manajemen investasi pribadi yang komprehensif. Perusahaan penasihat investasi mengelola portofolio dana yang diperdagangkan secara publik untuk investasi oleh investor individu. Kedua jenis penasihat ini menyediakan layanan keuangan penting dan diharuskan untuk mengikuti aturan khusus yang dirinci dalam undang-undang pemerintah AS.
Penasihat Investasi Terdaftar
Penasihat investasi terdaftar melayani kebutuhan individu. Mereka sering diklasifikasikan ke dalam dua kategori berdasarkan layanan mereka. Undang-undang AS dalam Undang-Undang Penasihat Investasi tahun 1940 menguraikan kewajiban mereka. Penasihat keuangan yang menyediakan layanan komprehensif diharuskan untuk mengikuti standar fidusia, sementara perwakilan broker-dealer hanya harus mematuhi standar kesesuaian.
Seorang individu biasanya akan memilih untuk bekerja dengan penasihat keuangan layanan penuh atau perwakilan broker-dealer berdasarkan kebutuhan individu mereka. Penasihat keuangan layanan lengkap dapat membantu klien dalam perencanaan keuangan jangka panjang, manajemen aset holistik, perdagangan sekuritas individual, dan lainnya. Mereka biasanya membebankan biaya berdasarkan persentase aset. Mereka diatur oleh standar fidusia, yang memerlukan uji tuntas untuk memastikan bahwa investasi dan keputusan investasi adalah demi kepentingan terbaik klien.
Perwakilan broker-dealer akan fokus pada memberlakukan perdagangan yang diarahkan oleh klien dan mungkin memiliki akses yang lebih luas ke sekuritas pasar daripada platform pialang diskon standar. Perwakilan broker-dealer dibayar berdasarkan komisi. Mereka hanya harus mengikuti standar kesesuaian, yang mengharuskan mereka untuk memastikan bahwa keamanan yang diperdagangkan adalah kecocokan logis untuk klien, tetapi mereka tidak memiliki standar fidusia yang lebih luas.
Perusahaan Investasi
Perusahaan investasi manajemen dapat dianggap sebagai penasihat investasi, karena mereka bertanggung jawab untuk mengarahkan investasi dana yang mereka kelola. Perusahaan investasi yang menawarkan dana yang diperdagangkan secara publik diharuskan untuk mematuhi peraturan dan ketentuan Undang-Undang Perusahaan Investasi tahun 1940.
Penasihat dana memiliki tanggung jawab utama untuk kinerja investasi dana. Penasihat menerima biaya manajemen tahunan, yang dihitung sebagai persentase dari aset dana yang dikelola. Biaya tersebut merupakan bagian besar dari biaya operasional dana. Untuk investor dana, menilai kualitas manajemen portofolio reksa dana adalah salah satu pertimbangan paling penting untuk berinvestasi dalam dana.
