Berapa Tingkat Bunga Nominal?
Suku bunga nominal mengacu pada suku bunga sebelum memperhitungkan inflasi. Nominal juga dapat merujuk pada suku bunga yang diiklankan atau dinyatakan pada pinjaman, tanpa memperhitungkan biaya atau bunga yang bertambah. Formula tingkat bunga nominal dapat dihitung sebagai: r = m ×.
Dimana:
i = tingkat efektif
r = kurs yang dinyatakan
m = jumlah periode peracikan
Akhirnya, tingkat dana federal, tingkat bunga yang ditetapkan oleh Federal Reserve, juga dapat disebut sebagai tingkat nominal.
Suku Bunga: Nominal dan Riil
Memahami Tingkat Bunga Nominal
Tingkat suku bunga nominal berbeda dengan suku bunga riil dan suku bunga efektif. Suku bunga riil cenderung penting bagi investor dan pemberi pinjaman, sementara suku bunga efektif adalah signifikan bagi peminjam maupun investor dan pemberi pinjaman.
Perbedaan Antara Nominal dan Suku Bunga Riil
Berbeda dengan tingkat nominal, tingkat bunga riil memperhitungkan tingkat inflasi. Persamaan yang menghubungkan tingkat bunga nominal dan riil dapat diperkirakan sebagai tingkat nominal = tingkat bunga riil + tingkat inflasi, atau tingkat nominal - tingkat inflasi = tingkat riil.
Untuk menghindari erosi daya beli melalui inflasi, investor mempertimbangkan tingkat bunga riil, bukan tingkat nominal. Salah satu cara untuk memperkirakan tingkat pengembalian riil di Amerika Serikat adalah dengan mengamati suku bunga pada Treasury Inflasi-Protected Securities (TIPS). Perbedaan antara hasil pada obligasi Treasury dan hasil pada TIPS dari jatuh tempo yang sama memberikan perkiraan ekspektasi inflasi dalam perekonomian.
Misalnya, jika tingkat bunga nominal yang ditawarkan pada deposito tiga tahun adalah 4% dan tingkat inflasi selama periode ini adalah 3%, tingkat pengembalian riil investor adalah 1%. Di sisi lain, jika tingkat bunga nominal adalah 2% dalam lingkungan inflasi tahunan 3%, daya beli investor terkikis sebesar 1% per tahun.
Federal Reserve dan Suku Bunga Nominal
Bank sentral menetapkan suku bunga nominal jangka pendek, yang membentuk dasar bagi suku bunga lainnya yang dibebankan oleh bank dan lembaga keuangan. Suku bunga nominal dapat dipertahankan pada tingkat yang rendah secara artifisial setelah resesi besar untuk merangsang aktivitas ekonomi melalui suku bunga riil rendah, yang mendorong konsumen untuk mengambil pinjaman dan menghabiskan uang. Namun, syarat yang diperlukan untuk langkah-langkah stimulus tersebut adalah bahwa inflasi seharusnya tidak menjadi ancaman saat ini atau jangka pendek.
Sebaliknya, selama masa inflasi, bank sentral cenderung menetapkan tingkat nominal yang tinggi. Sayangnya, mereka mungkin melebih-lebihkan tingkat inflasi dan mempertahankan suku bunga nominal terlalu tinggi. Tingkat suku bunga yang tinggi dapat mengakibatkan dampak ekonomi yang serius, karena cenderung menghambat pengeluaran.
Perbedaan Antara Suku Bunga Efektif dan Nominal
Meskipun kurs nominal adalah kurs yang dinyatakan terkait dengan pinjaman, biasanya bukan kurs yang dibayarkan konsumen. Sebaliknya, konsumen membayar tarif efektif yang bervariasi berdasarkan biaya dan efek peracikan. Untuk itu, tingkat persentase tahunan (APR) berbeda dari tingkat nominal, karena memperhitungkan biaya, dan persentase hasil tahunan (APY) memperhitungkan biaya dan peracikan.
