Kemudahan membeli dan menjual dana yang diperdagangkan di bursa (ETF), serta biaya transaksinya yang rendah, menawarkan kepada investor alat peningkat portofolio yang efisien. Efisiensi pajak adalah bagian penting lainnya dari banding mereka. Investor perlu memahami konsekuensi pajak ETF sehingga mereka dapat proaktif dengan strategi mereka.
Kami akan mulai dengan mengeksplorasi aturan pajak yang berlaku untuk ETF dan pengecualian yang harus Anda ketahui, dan kemudian kami akan menunjukkan kepada Anda beberapa strategi pajak hemat uang yang dapat membantu Anda mendapatkan pengembalian tinggi dan mengalahkan pasar.
Pajak atas ETF
ETF, nikmati perlakuan pajak yang lebih menguntungkan daripada reksa dana karena strukturnya yang unik. Reksadana membuat dan menebus saham dengan transaksi natura yang tidak dianggap sebagai penjualan. Akibatnya, mereka tidak membuat acara kena pajak. Namun, ketika Anda menjual ETF, perdagangan memicu peristiwa kena pajak. Apakah itu keuntungan atau kerugian modal jangka panjang atau jangka pendek tergantung pada berapa lama ETF diadakan. Di Amerika Serikat, untuk menerima perlakuan capital gain jangka panjang, Anda harus memegang ETF selama lebih dari satu tahun. Jika Anda memegang keamanan selama satu tahun atau kurang, maka itu akan menerima perlakuan capital gain jangka pendek.
Pajak Dividen dan Pembayaran Bunga
Dividen dan pembayaran bunga dari ETF dikenakan pajak yang sama dengan pendapatan dari saham atau obligasi yang mendasarinya. Penghasilan harus dilaporkan pada laporan 1099 Anda. Jika Anda mendapat untung dengan menjual ETF, mereka dikenakan pajak seperti saham atau obligasi yang mendasarinya.
ETF yang ditahan selama lebih dari setahun dikenakan pajak pada tingkat kenaikan modal jangka panjang, yang naik hingga 23, 8%, termasuk Pajak Penghasilan Investasi 3, 8%, sementara yang ditahan kurang dari setahun dikenakan pajak pada tingkat pendapatan biasa, dengan ujung atas kisaran itu di 40, 8%.
Seperti halnya saham, dengan ETF, Anda tunduk pada aturan cuci-jual jika Anda menjual ETF untuk kerugian dan kemudian membelinya kembali dalam waktu 30 hari. Penjualan cuci terjadi ketika Anda menjual atau menukar sekuritas dengan kerugian, dan kemudian dalam waktu 30 hari dari penjualan Anda:
- Beli ETF yang pada dasarnya identik; Dapatkan ETF yang identik secara substansial dalam perdagangan yang sepenuhnya terkena pajak; atau Memperoleh kontrak atau opsi untuk membeli ETF yang pada dasarnya identik.
Jika kerugian Anda dianulir karena aturan cuci-penjualan, Anda harus menambahkan kerugian yang dianulir ke dalam biaya ETF yang baru. Ini meningkatkan basis Anda di ETF baru. Penyesuaian ini menunda pengurangan kerugian sampai disposisi ETF baru. Periode penahanan Anda untuk ETF baru dimulai pada hari yang sama dengan periode penahanan ETF yang dijual.
Banyak ETF menghasilkan dividen dari saham yang mereka miliki. Dividen biasa (kena pajak) adalah jenis distribusi yang paling umum dari suatu perusahaan. Menurut IRS, Anda dapat mengasumsikan bahwa dividen apa pun yang Anda terima dengan saham biasa atau saham preferen adalah dividen biasa kecuali jika perusahaan yang membayar memberi tahu Anda sebaliknya. Dividen ini dikenakan pajak saat dibayarkan oleh ETF.
Dividen yang memenuhi syarat dikenakan tarif pajak maksimum yang sama dengan yang berlaku untuk keuntungan modal bersih. Penyedia ETF Anda harus memberi tahu Anda apakah dividen yang telah dibayarkan itu biasa atau memenuhi syarat.
Pengecualian - Mata Uang, Berjangka, dan Logam
Seperti dalam hampir semua hal, ada pengecualian untuk aturan pajak umum untuk ETF. Cara terbaik untuk memikirkan pengecualian ini adalah dengan mengetahui aturan pajak untuk sektor ini. ETF yang cocok dengan sektor-sektor tertentu mengikuti aturan pajak untuk sektor tersebut daripada aturan pajak umum. Mata uang, berjangka, dan logam adalah sektor yang menerima perlakuan pajak khusus.
ETF mata uang
Sebagian besar ETF mata uang adalah dalam bentuk trust pemberi hibah. Ini berarti keuntungan dari perwalian menciptakan kewajiban pajak untuk pemegang saham ETF, yang dikenakan pajak sebagai pendapatan biasa. Mereka tidak menerima perlakuan khusus, seperti capital gain jangka panjang, bahkan jika Anda memegang ETF selama beberapa tahun. Karena ETF mata uang diperdagangkan dalam pasangan mata uang, otoritas pajak berasumsi bahwa perdagangan ini terjadi dalam periode singkat.
ETF Berjangka
Dana ini memperdagangkan komoditas, saham, obligasi, dan mata uang. Misalnya, Invesco DB Agriculture ETF (DBA) berinvestasi dalam kontrak berjangka komoditas pertanian - jagung, gandum, kedelai, dan gula - bukan komoditas yang mendasarinya. Keuntungan dan kerugian dari berjangka di dalam ETF diperlakukan untuk tujuan pajak sebagai 60% jangka panjang dan 40% jangka pendek terlepas dari berapa lama ETF memegang kontrak. Lebih lanjut, ETF yang diperdagangkan berjangka mengikuti aturan mark-to-market pada akhir tahun. Ini berarti bahwa keuntungan yang belum direalisasi pada akhir tahun dikenakan pajak seolah-olah dijual. (Lihat: Memodernisasi Portofolio Anda Dengan ETF Futures)
ETF logam
Strategi Perpajakan Menggunakan ETF
ETF memberikan strategi perencanaan pajak yang efektif, terutama jika Anda memiliki campuran saham dan ETF dalam portofolio Anda. Salah satu strategi umum adalah menutup posisi yang memiliki kerugian sebelum peringatan satu tahun mereka. Anda kemudian mempertahankan posisi yang memiliki keuntungan selama lebih dari satu tahun. Dengan cara ini, keuntungan Anda akan menerima perlakuan capital gain jangka panjang, sehingga menurunkan kewajiban pajak Anda. Tentu saja, ini berlaku untuk saham dan juga ETF.
Dalam situasi lain, Anda mungkin memiliki ETF di sektor yang Anda percaya akan berkinerja baik, tetapi pasar telah menarik semua sektor, memberi Anda kerugian kecil. Anda enggan untuk menjual karena Anda pikir sektor ini akan rebound dan Anda bisa kehilangan keuntungan karena aturan cuci-penjualan. Dalam hal ini, Anda dapat menjual ETF saat ini dan membeli yang lain yang menggunakan indeks serupa tetapi berbeda. Dengan cara ini, Anda masih memiliki eksposur ke sektor yang menguntungkan, tetapi Anda dapat mengambil kerugian pada ETF asli untuk keperluan pajak.
ETF adalah alat yang berguna untuk perencanaan pajak akhir tahun. Misalnya, Anda memiliki koleksi stok di sektor bahan dan perawatan kesehatan yang mengalami kerugian. Namun, Anda percaya bahwa sektor-sektor ini siap untuk mengalahkan pasar selama tahun berikutnya. Strateginya adalah menjual saham untuk kerugian dan kemudian membeli ETF sektor yang masih memberi Anda eksposur ke sektor tersebut.
Garis bawah
Investor yang menggunakan ETF dalam portofolio mereka dapat menambah laba mereka jika mereka memahami konsekuensi pajak ETF mereka. Karena karakteristik unik mereka, banyak ETF menawarkan investor peluang untuk menunda pajak sampai mereka dijual, mirip dengan memiliki saham. Juga, ketika Anda mendekati peringatan satu tahun pembelian dana Anda, Anda harus mempertimbangkan menjual mereka yang mengalami kerugian sebelum ulang tahun pertama mereka untuk mengambil keuntungan dari kerugian modal jangka pendek. Demikian pula, Anda harus mempertimbangkan memegang ETF dengan keuntungan melewati ulang tahun pertama mereka untuk mengambil keuntungan dari tarif pajak capital gain jangka panjang yang lebih rendah.
ETF yang berinvestasi dalam mata uang, logam, dan futures tidak mengikuti aturan pajak umum. Sebaliknya, sebagai aturan umum, mereka mengikuti aturan pajak dari aset yang mendasari, yang biasanya menghasilkan perlakuan pajak keuntungan jangka pendek. Pengetahuan ini harus membantu investor dengan perencanaan pajak mereka.
