Daftar Isi
- Contoh Arus Kas
- Arus Kas Dari Aktivitas Lainnya
Arus kas dari aktivitas operasi adalah bagian dari laporan arus kas perusahaan yang menjelaskan sumber dan penggunaan kas dari aktivitas bisnis reguler yang sedang berjalan dalam periode tertentu. Ini biasanya termasuk laba bersih dari laporan laba rugi, penyesuaian laba bersih, dan perubahan modal kerja.
Contoh Arus Kas
Penghasilan bersih biasanya item baris pertama di bagian aktivitas operasi dari laporan arus kas. Nilai ini, yang mengukur profitabilitas bisnis, diperoleh langsung dari laba bersih yang ditunjukkan dalam laporan laba rugi perusahaan untuk periode yang sama.
Laporan arus kas kemudian harus merekonsiliasi laba bersih ke arus kas bersih dengan menambahkan kembali pengeluaran non tunai seperti depresiasi dan amortisasi. Penyesuaian serupa dilakukan untuk pengeluaran atau pendapatan non tunai seperti kompensasi berbasis saham atau keuntungan yang belum direalisasi dari terjemahan mata uang asing.
Arus kas dari bagian kegiatan operasi juga mencerminkan perubahan dalam modal kerja. Perubahan positif dalam aset dari satu periode ke periode berikutnya dicatat sebagai arus kas keluar, sedangkan perubahan positif pada kewajiban dicatat sebagai arus kas masuk. Persediaan, piutang, aset pajak, pendapatan yang masih harus dibayar, dan pendapatan yang ditangguhkan adalah contoh umum dari aset yang perubahan nilainya akan tercermin dalam arus kas dari aktivitas operasi.
Hutang akun, kewajiban pajak, dan biaya yang masih harus dibayar adalah contoh umum kewajiban yang perubahan nilainya tercermin dalam arus kas dari operasi.
Pertimbangkan Apple (AAPL) tahun fiskal 2017 10-K. Apple mencatat laba bersih tahunan $ 48, 4 miliar dan arus kas bersih dari aktivitas operasi $ 63, 6 miliar. Ini termasuk penyesuaian $ 10, 2 miliar untuk depresiasi dan amortisasi — penyesuaian $ 4, 8 miliar untuk biaya kompensasi berbasis saham dan $ 6, 0 miliar untuk biaya pajak penghasilan tangguhan.
Perubahan dalam aset dan liabilitas operasi termasuk arus kas keluar $ 2, 1 miliar untuk piutang, yang terkait dengan penurunan nilai yang sama dalam aset piutang di neraca, menunjukkan penurunan bersih dalam penjualan yang dibebankan yang belum dikumpulkan oleh Apple..
Demikian pula, ada arus kas masuk $ 9, 6 miliar dari hutang. Ini sesuai dengan peningkatan kewajiban hutang pada neraca, yang menunjukkan kenaikan bersih dalam biaya yang dibebankan kepada Apple yang belum dibayarkan.
Arus Kas Dari Aktivitas Lainnya
Banyak item baris dalam laporan arus kas tidak termasuk dalam bagian kegiatan operasi. Penambahan properti, pabrik, peralatan, biaya perangkat lunak yang dikapitalisasi, uang tunai yang dibayarkan dalam merger dan akuisisi, pembelian surat berharga, dan hasil dari penjualan aset adalah semua contoh entri yang harus dimasukkan dalam arus kas dari bagian aktivitas investasi.
Hasil dari penerbitan saham, hasil dari penerbitan utang, pembayaran dividen, kas yang dibayarkan untuk membeli kembali saham biasa, dan uang tunai yang dibayarkan untuk pensiunan semua entri yang harus dimasukkan dalam arus kas dari bagian kegiatan pembiayaan.
Arus kas dari aktivitas investasi dan pendanaan tidak dianggap sebagai bagian dari aktivitas operasi reguler yang sedang berlangsung.
