Apa itu Penyangga Modal?
Penyangga modal adalah modal wajib yang harus dimiliki oleh lembaga keuangan selain persyaratan modal minimum lainnya. Regulasi yang menargetkan penciptaan buffer modal yang memadai dirancang untuk mengurangi sifat prosiklikal pemberian pinjaman dengan mempromosikan penciptaan buffer countercyclical sebagaimana tercantum dalam reformasi regulasi Basel III yang dibuat oleh Komite Basel tentang Pengawasan Perbankan.
Pengambilan Kunci
- Penyangga modal adalah modal wajib yang harus dipegang oleh lembaga keuangan. Penyangga keuangan diberi mandat di bawah reformasi peraturan Basel III, yang dilaksanakan setelah krisis keuangan 2007-2008. Penyangga modal membantu memastikan sistem perbankan global yang lebih tangguh.
Cara Kerja Penyangga Modal
Pada bulan Desember 2010, Komite Basel tentang Pengawasan Perbankan mengeluarkan standar peraturan resmi untuk tujuan menciptakan sistem perbankan global yang lebih tangguh, terutama ketika menangani masalah likuiditas. Buffer modal yang diidentifikasi dalam reformasi Basel III termasuk buffer modal countercyclical , yang ditentukan oleh yurisdiksi anggota Komite Basel dan bervariasi sesuai dengan persentase aset tertimbang menurut risiko, dan buffer konservasi modal , yang dibangun di luar periode tekanan keuangan.
Bank memperluas kegiatan pemberian pinjaman mereka selama periode pertumbuhan ekonomi dan pemberian pinjaman kontrak ketika ekonomi melambat. Ketika bank tanpa modal yang memadai mengalami masalah, mereka dapat meningkatkan modal atau mengurangi pinjaman. Jika mereka mengurangi pinjaman, bisnis mungkin menemukan pembiayaan lebih mahal untuk diperoleh atau tidak tersedia.
Sejarah Buffer Modal
Krisis keuangan 2007-2008 memperlihatkan kelemahan dalam neraca banyak lembaga keuangan di seluruh dunia. Praktik pemberian pinjaman bank berisiko, seperti dengan masalah pinjaman subprime mortgage, sementara modal bank tidak selalu cukup untuk menutupi kerugian. Beberapa lembaga keuangan dikenal sebagai terlalu besar untuk gagal karena mereka secara sistemik penting bagi ekonomi global.
Fakta Cepat
Untuk memberi bank waktu untuk membuat buffer modal yang memadai, yurisdiksi anggota Komite Basel mengumumkan kenaikan yang direncanakan 12 bulan sebelumnya; jika kondisi memungkinkan penyangga modal menurun, mereka terjadi sekaligus.
Kegagalan lembaga-lembaga utama ini akan dianggap sebagai bencana besar. Ini ditunjukkan selama kebangkrutan Lehman Brothers, menghasilkan penurunan 350 poin dalam Dow Jones Industrial Average (DJIA) pada hari Senin setelah pengumuman. Untuk mengurangi kemungkinan bank mengalami masalah selama krisis ekonomi, regulator mulai mewajibkan bank untuk membangun penyangga modal di luar periode stres.
Pertimbangan Khusus
Kerangka penyangga modal countercyclical (CCyB) menyatakan bahwa lembaga asing harus cocok dengan tingkat CCyB dari lembaga domestik ketika pinjaman terjadi melintasi batas internasional. Hal ini memungkinkan untuk suatu proses yang disebut sebagai pengakuan atau balasan sehubungan dengan eksposur asing dari institusi domestik.
