Applied Materials, Inc. (AMAT) adalah perusahaan peralatan semikonduktor dan penyedia perangkat lunak. Itu membuat chip komputer untuk perangkat elektronik termasuk TV panel datar, smartphone, dan produk solar. Perusahaan melaporkan laba yang lebih baik dari yang diperkirakan setelah bel penutupan pada 14 November, dan saham bereaksi dengan intraday tertinggi sepanjang masa dari $ 63, 07 pada 18 November. Ini adalah tes gagal dari level berisiko mingguan di $ 62, 57, yang diikuti oleh downgrade industri dari UBS.
UBS berharap tingkat menjalankan peralatan hebat semakin melemah, dan Bahan Terapan merupakan salah satu dari tiga perusahaan peralatan semikonduktor yang akan diturunkan peringkatnya. Firma analis menurunkan peringkat untuk menjual dari netral. Stok Bahan Terapan harga wajar dengan rasio P / E 20, 44 dan hasil dividen 1, 35%, menurut Macrotrends. Bahan Terapan memiliki kemenangan beruntun mengalahkan estimasi laba per saham dalam 17 kuartal berturut-turut.
Saham ditutup minggu lalu di $ 55, 95, masih naik 70, 9% tahun ini dan di wilayah pasar banteng di 94, 3% di atas 26 Desember rendah $ 28, 79. Sejak downgrade, saham berada di wilayah koreksi di 11, 3% di bawah level intraday tertinggi sepanjang 18 November di $ 63, 07. Saham diperdagangkan serendah $ 55, 43 pada 22 November, memegang level nilai bulanan di $ 55, 69.
Grafik harian untuk Bahan Terapan
Refinitiv XENITH
Grafik harian untuk Bahan Terapan menunjukkan pembentukan "salib emas" pada 4 April, ketika rata-rata bergerak sederhana 50-hari naik di atas rata-rata bergerak sederhana 200-hari untuk menunjukkan bahwa harga yang lebih tinggi ada di depan. Sinyal bullish ini melacak saham ke tertinggi intraday sepanjang masa dari $ 63, 07 yang ditetapkan pada 18 November. Investor bisa membeli saham pada kelemahan dengan rata-rata bergerak sederhana 200-hari di $ 38, 81 pada 13 Mei. Ketika saham diperdagangkan serendah $ 28, 79 pada 26 Desember, hari itu menjadi "pembalikan kunci, " karena saham Bahan Terapan ditutup hari itu di $ 30, 64, di atas tertinggi 24 Desember di $ 30, 32.
Penutupan $ 32, 74 pada 31 Desember merupakan input penting untuk analisis hak milik saya, dan tingkat nilai tahunan tetap di $ 37, 57. Saham tersebut bisa dibeli pada level ini antara 24 Januari dan 8 Maret. Penutupan $ 44, 91 pada 28 Juni adalah input penting lainnya untuk analitik kepemilikan saya. Ini menghasilkan tingkat risiko setengah tahunan pada $ 55, 47, yang pertama kali diuji pada 25 Oktober. Ini adalah poros yang diadakan di level terendah 22 November. Penutupan $ 49, 90 pada 30 September adalah masukan lain untuk analitik saya, dan tingkat nilai triwulanan adalah $ 38, 73. Penutupan $ 54, 26 pada 31 Oktober adalah input lain, yang menghasilkan poros bulanan untuk November di $ 55, 69.
Grafik mingguan untuk Bahan Terapan
Refinitiv XENITH
Grafik mingguan untuk Bahan Terapan adalah positif tetapi overbought meskipun kelemahan jangka pendek, dengan saham di atas rata-rata bergerak lima minggu yang dimodifikasi dari $ 54, 95. Rata-rata bergerak sederhana 200 minggu, atau "pembalikan ke rata-rata, " adalah pada $ 40, 37. Perhatikan bahwa saham diperdagangkan di sekitar "pembalikan ke rata-rata" antara minggu 12 Oktober 2018, dan 18 Januari, ketika rata-rata adalah $ 34, 31.
Pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan adalah 85, 37 versus 88, 01 pada 15 November. Pada tinggi 18 November, pembacaan ini di atas 90, membuat saham "menggembungkan gelembung parabola" sebelum koreksi 11, 3%.
Strategi perdagangan: Jika saham Bahan Terapan tetap di atas pivot setengah tahunan pada $ 55, 47, potensi naik menuju level berisiko mingguan di $ 62, 57. Kalau tidak, risikonya adalah rata-rata bergerak sederhana selama 200 hari di $ 45, 99.
Cara menggunakan tingkat nilai dan tingkat berisiko saya: Tingkat nilai dan tingkat berisiko didasarkan pada sembilan penutupan bulanan, triwulanan, semesteran, dan tahunan terakhir. Set level pertama didasarkan pada penutupan pada 31 Desember 2018. Level tahunan asli tetap berlaku. Penutupan pada akhir Juni 2019 membentuk tingkat setengah tahunan baru, dan tingkat setengah tahunan untuk paruh kedua 2019 tetap dalam permainan. Level kuartalan berubah setelah akhir setiap kuartal, sehingga penutupannya pada 30 September menetapkan level untuk kuartal keempat. Penutupan pada 31 Oktober menetapkan level bulanan untuk November.
Teori saya adalah bahwa volatilitas sembilan tahun antara penutupan cukup untuk mengasumsikan bahwa semua peristiwa bullish atau bearish yang mungkin terjadi untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli saham dengan kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan untuk menjadi. tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam horizon waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum waktu mereka habis.
Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan didasarkan pada backtesting banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan paling sedikit sinyal salah. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.
Pembacaan stokastik mencakup tertinggi, terendah, dan penutupan 12 minggu terakhir untuk stok. Ada perhitungan mentah perbedaan antara tertinggi tinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja dengan sangat baik.
Skala membaca stokastik antara 00, 00 dan 100, 00, dengan pembacaan di atas 80, 00 dianggap overbought dan pembacaan di bawah 20, 00 dianggap oversold. Baru-baru ini, saya mencatat bahwa stok cenderung memuncak dan turun 10% hingga 20% dan lebih lama setelah pembacaan naik di atas 90, 00, jadi saya menyebutnya "gelembung parabola yang menggembung", karena gelembung selalu muncul. Saya juga menyebut bacaan di bawah jam 10.00 sebagai "terlalu murah untuk diabaikan."
