Investasi itu mudah, tetapi berinvestasi dengan sukses itu sulit. Statistik menunjukkan bahwa mayoritas investor ritel, mereka yang bukan profesional investasi, kehilangan uang setiap tahun. Mungkin ada beragam alasan mengapa, tetapi ada satu yang dipahami oleh setiap investor dengan karier di luar pasar investasi: mereka tidak punya waktu untuk meneliti sejumlah besar saham, dan mereka tidak memiliki tim peneliti untuk membantu dengan tugas monumental itu. (Untuk bacaan terkait, lihat 4 Elemen Dasar Nilai Stok .)
Karena alasan itu, investasi yang dilakukan setelah sedikit riset sering kali menghasilkan kerugian. Itu berita buruknya. Berita baiknya adalah, meskipun cara ideal untuk membeli saham adalah setelah melakukan banyak penelitian, seorang investor dapat mengurangi jumlah penelitian dengan melihat item-item tertentu:
TUTORIAL: Dasar-dasar Obligasi & Utang
Apa yang mereka lakukan
Jim Cramer, dalam bukunya "Uang Nyata, " menyarankan investor untuk tidak pernah membeli saham kecuali mereka memiliki pengetahuan lengkap tentang bagaimana mereka menghasilkan uang. Apa yang mereka produksi? Layanan apa yang mereka tawarkan? Di negara mana mereka beroperasi? Apa produk andalan mereka dan bagaimana cara menjualnya? Apakah mereka dikenal sebagai pemimpin di bidangnya? Anggap ini sebagai kencan pertama. Anda mungkin tidak akan berkencan dengan seseorang jika Anda tidak tahu siapa mereka. Jika ya, Anda meminta masalah.
Informasi ini sangat mudah ditemukan. Dengan menggunakan mesin pencari pilihan Anda, pergi ke situs web perusahaan mereka dan baca tentang mereka. Kemudian, seperti yang disarankan Cramer, pergi ke anggota keluarga dan mendidik mereka tentang investasi potensial Anda. Jika Anda dapat menjawab semua pertanyaan mereka, Anda cukup tahu.
Rasio Harga / Penghasilan
Bayangkan sejenak Anda berada di pasar untuk seseorang yang dapat membantu Anda dengan investasi Anda. Anda mewawancarai dua orang. Satu orang memiliki sejarah panjang membuat orang banyak uang. Teman Anda telah melihat keuntungan besar dari orang ini, dan Anda tidak dapat menemukan alasan mengapa Anda tidak harus mempercayainya dengan uang investasi Anda. Dia memberi tahu Anda bahwa untuk setiap dolar yang ia hasilkan untuk Anda, dia akan menyimpan 40 sen, meninggalkan Anda dengan 60 sen.
Orang lain baru memulai dalam bisnis. Dia memiliki pengalaman yang sangat sedikit dan, meskipun dia tampak menjanjikan, dia tidak memiliki banyak catatan keberhasilan. Keuntungan pria ini adalah dia lebih murah. Ia hanya ingin menyimpan 20 sen untuk setiap dolar yang ia hasilkan untuk Anda - tetapi bagaimana jika ia tidak menghasilkan Anda sebanyak dolar sebagai orang pertama?
Jika Anda memahami contoh ini, Anda memahami P / E atau rasio harga / pendapatan. Jika Anda perhatikan bahwa perusahaan memiliki P / E 20, ini berarti bahwa investor bersedia membayar $ 20 untuk setiap $ 1 per pendapatan. Itu mungkin terlihat mahal tetapi tidak jika perusahaan tumbuh cepat.
P / E dapat ditemukan dengan membandingkan harga pasar saat ini dengan pendapatan kumulatif dari empat kuartal terakhir. Bandingkan nomor ini dengan perusahaan lain yang mirip dengan yang Anda teliti. Jika perusahaan Anda memiliki P / E yang lebih tinggi daripada perusahaan sejenis lainnya, lebih baik ada alasannya. Jika memiliki P / E yang lebih rendah tetapi tumbuh cepat, itu investasi yang layak diperhatikan. (Jika angka-angka ini membuat Anda dalam kegelapan, perhitungan mudah ini akan membantu menerangi jalan, lihat Cara Menemukan Rasio P / E Dan PEG .)
Beta
Beta sepertinya sesuatu yang sulit dipahami, tetapi sebenarnya tidak. Bahkan, dapat ditemukan pada halaman yang sama dengan Rasio P / E pada penyedia data saham utama, seperti Yahoo atau Google. Beta mengukur volatilitas atau seberapa muram saham perusahaan Anda selama lima tahun terakhir. Pikirkan S&P 500 sebagai pilar stabilitas mental. Jika perusahaan Anda turun atau naik nilainya lebih dari S&P selama periode lima tahun, ia memiliki beta yang lebih tinggi. Dengan beta, apa pun yang lebih tinggi dari 1 adalah beta tinggi (berarti risiko lebih tinggi) dan apa pun yang lebih rendah dari 1 adalah beta rendah (risiko lebih rendah). (Beta mengatakan sesuatu tentang risiko harga, tetapi berapa banyak yang dikatakan tentang faktor risiko mendasar?)
Anda harus mengawasi stok beta tinggi karena, walaupun mereka berpotensi menghasilkan banyak uang, mereka juga berpotensi untuk mengambil uang Anda. Beta yang lebih rendah berarti bahwa stok tidak bereaksi terhadap pergerakan S&P 500 sebanyak yang lain. Ini dikenal sebagai saham defensif karena uang Anda jauh lebih aman. Anda tidak akan menghasilkan banyak dalam waktu singkat, tetapi Anda juga tidak harus menontonnya setiap hari.
Dividen
Grafik
Belajar membaca bagan adalah keterampilan yang membutuhkan waktu, tetapi membaca bagan dasar membutuhkan keterampilan yang sangat sedikit. Jika grafik investasi dimulai di kiri bawah dan berakhir di kanan atas, itu hal yang baik. Jika grafik mengarah ke bawah, menjauhlah dan jangan mencoba mencari tahu mengapa. Ada ribuan stok untuk dipilih tanpa memilih satu yang kehilangan uang. Jika Anda benar-benar percaya pada stok ini, letakkan di daftar pantauan Anda dan kembali lagi nanti. Ada banyak orang yang percaya berinvestasi dalam saham yang memiliki grafik tampak menakutkan, tetapi mereka memiliki waktu penelitian dan sumber daya yang mungkin tidak Anda miliki.
Garis bawah
Tidak ada yang mengambil tempat penelitian lengkap. Namun, satu cara kunci untuk melindungi aset Anda adalah berinvestasi untuk jangka panjang dengan mengambil keuntungan dari dividen dan menemukan saham dengan catatan keberhasilan yang terbukti. Kecuali Anda punya waktu, strategi perdagangan yang berisiko dan agresif harus dihindari atau diminimalkan.
