408 (k) Paket vs. 401 (k) Paket: Tinjauan
Baik 408 (k) dan 401 (k) merujuk pada bagian dari Internal Revenue Code yang menguraikan rencana pensiun yang disponsori majikan. Keduanya memberikan pedoman yang memungkinkan karyawan menyisihkan sebagian dari gaji mereka sebelum pajak dikeluarkan untuk diinvestasikan dalam akun khusus yang dimaksudkan untuk pensiun. Di situlah kedua kode alfanumerik ini berbeda. Sementara 401 (k) telah menjadi identik dengan kendaraan tabungan pensiun yang tersedia secara luas, 408 (k) menetapkan pedoman untuk apa yang lebih dikenal sebagai Pensiun Karyawan Sederhana atau SEP IRA.
Pengambilan Kunci
- 408 (k) dan 401 (k) keduanya adalah rencana tabungan pensiun yang dapat ditawarkan perusahaan kepada karyawan.401 (k) adalah jenis rencana yang paling umum. Perbedaan utama antara SEP IRA dan 401 (k) adalah bahwa SEP hanya tersedia untuk perusahaan dengan 25 karyawan atau kurang. Tidak seperti 401 (k), kontribusi karyawan tidak diizinkan sebagai bagian dari batas kontribusi SEP.
408 (k)
Menurut IRS, "SEP diotorisasi oleh Kongres pada tahun 1978 untuk memberi pengusaha cara yang lebih sederhana dan tidak rumit dalam memberikan manfaat pensiun bagi diri mereka sendiri dan karyawan mereka. Bagian 408 (k) (1) dari Internal Revenue Code mendefinisikan SEP sebagai rekening pensiun individu atau anuitas pensiun individu sehubungan dengan partisipasi tertentu, kontribusi, diskriminasi dan persyaratan penarikan yang dipenuhi."
IRP SEP dapat dikontribusikan oleh pemberi kerja bahkan ketika karyawan tersebut juga merupakan majikan. Pengusaha dapat memberikan kontribusi yang dapat dikurangkan dari pajak atas nama karyawan yang memenuhi syarat — termasuk pemilik bisnis — kepada IRP SEP mereka. Majikan diizinkan melakukan pengurangan pajak untuk kontribusi program yang tidak melebihi batas undang-undang.
401 (k)
A 401 (k) adalah jenis rekening tabungan pensiun yang paling umum ditawarkan. Ini adalah rencana tabungan yang memenuhi syarat, disponsori oleh perusahaan. Pengusaha yang menawarkan paket 401 (k) dapat memberikan kontribusi yang cocok atau tidak-elektif ke program atas nama karyawan yang memenuhi syarat dan juga dapat menambahkan fitur pembagian keuntungan ke dalam rencana. Penghasilan dalam paket 401 (k) bertambah berdasarkan pajak tangguhan.
Perbedaan utama
Perbedaan utama yang membedakan SEP IRA dari 401 (k) adalah bahwa itu hanya tersedia untuk perusahaan dengan 25 karyawan atau lebih sedikit. Berikut ini beberapa fitur lainnya.
- Hanya pengusaha yang berkontribusi pada SEP. Tidak seperti 401 (k), kontribusi karyawan tidak diizinkan sebagai bagian dari batasan kontribusi SEP. Batas kontribusi. Pengusaha dapat berkontribusi sebanyak 25% dari gaji karyawan, tetapi tidak lebih dari $ 57.000 untuk tahun 2020 (naik dari $ 56.000 pada tahun 2019). Tidak ada kontribusi mengejar ketinggalan yang diizinkan, karena IRI SEP didanai hanya dengan kontribusi pemberi kerja. Kontribusi IRA pribadi yang terpisah. Jika rencana SEP IRA perusahaan Anda mengizinkannya, karyawan dapat membuat kontribusi IRA mereka sendiri ke akun yang sama, hingga batas IRA ($ 6.000 untuk tahun 2020 — ditambah tambahan $ 1.000 untuk mereka yang berusia 50 tahun atau lebih.) Penghasilan minimum memenuhi syarat. Ambang batas kompensasi minimum tetap tidak berubah pada $ 600. Kompensasi maksimum yang dapat dipertimbangkan. Tidak peduli berapa banyak penghasilan seorang karyawan, batas kompensasi tahunan yang dapat dipertimbangkan dalam menentukan kontribusi ke SEP IRA adalah $ 285.000 pada tahun 2020, naik dari $ 280.000 pada tahun 2019. Kontribusi tidak dikenai pajak. Seperti halnya 401 (k), kontribusi pemberi kerja ke paket 408 (k) Anda tidak dikenai pajak. Siapa yang bisa memilikinya. Karyawan perusahaan dengan 25 karyawan atau kurang. Orang-orang yang bekerja sendiri yang biasanya tidak memiliki akses ke program pensiun. Kontribusi dapat dikurangkan dari pajak. Orang-orang wiraswasta dengan SEP IRA dapat mengurangi biaya sejumlah kontribusi pribadi untuk dana pensiun mereka dari pendapatan mereka. Kontribusi pengusaha di bawah SEP IRA harus sama. Itu berarti bahwa setiap karyawan yang memenuhi syarat harus mendapatkan persentase yang sama dari gaji mereka untuk program tersebut. Tenggat waktu kontribusi mengikuti tenggat waktu IRA. Misalnya, kontribusi 2019 ke SEP IRA dapat dilakukan hingga 15 April 2020, atau hingga Oktober dengan ekstensi pengajuan. Dengan 401 (k), batas waktu adalah tahun kalender. Karyawan, bukan majikan, mengelola akun SEP. Secara keseluruhan, rencana 401 (k) sedikit lebih kompleks daripada SEP, dengan banyak opsi investasi yang dibuat oleh pemberi kerja, termasuk reksadana yang mengandung saham, obligasi, dan komoditas. Dengan SEP IRA, pemberi kerja tidak mengatur opsi investasi. Sebaliknya, karyawan mengelola SEP IRA sendiri, memilih investasi mereka sendiri. Pengusaha pada dasarnya memasukkan uang (bukan properti nyata, yang dilarang) ke dalam rekening pensiun individu karyawan individu (IRA). Ini menyelamatkan majikan dari membayar biaya administrasi seperti yang akan mereka lakukan untuk manajemen 401 (k). Penalti untuk penarikan dini. Kedua jenis akun tidak dapat diakses tanpa penalti sampai pemegang akun mencapai usia 59½ yang memenuhi syarat.
