Daftar Isi
- Apa itu VWAP dan MVWAP?
- Memahami VWAP dan MVWAP
- Menghitung VWAP
- Aplikasi untuk Grafik
- VWAP vs. MVWAP
- Strategi Umum
- Garis bawah
Apa itu VWAP dan MVWAP?
Volume weighted average price (VWAP) dan moving average weighted average price (MVWAP) adalah alat perdagangan yang dapat digunakan oleh semua pedagang. Namun, alat ini paling sering digunakan oleh pedagang jangka pendek dan dalam program perdagangan berbasis algoritma.
Memahami VWAP dan MVWAP
MVWAP dapat digunakan oleh pedagang jangka panjang, tetapi VWAP hanya melihat satu hari pada satu waktu karena perhitungan intraday-nya. Kedua indikator adalah jenis rata-rata harga khusus yang memperhitungkan volume akun; ini memberikan gambaran yang jauh lebih akurat dari harga rata-rata. Indikator juga bertindak sebagai tolok ukur bagi individu dan lembaga yang ingin mengukur apakah mereka memiliki eksekusi yang baik atau eksekusi yang buruk pada pesanan mereka.
Menghitung VWAP
Perhitungan VWAP dilakukan dengan memetakan perangkat lunak dan menampilkan overlay pada grafik yang mewakili perhitungan. Tampilan ini mengambil bentuk garis, mirip dengan rata-rata bergerak lainnya. Cara menghitung garis itu adalah sebagai berikut:
- Pilih kerangka waktu Anda (tick chart, 1 menit, 5 menit, dll.) Hitung harga tipikal untuk periode pertama (dan semua periode di hari berikutnya). Harga tipikal diperoleh dengan mengambil menambahkan tinggi, rendah dan tutup, dan membaginya dengan tiga: (H + L + C) / 3Multiply harga khas ini dengan volume untuk periode itu. Ini akan memberi Anda nilai yang disebut TP * V.Jaga total berjalan nilai TP * V, yang disebut kumulatif TPV. Ini diperoleh dengan terus menambahkan TPV terbaru ke nilai sebelumnya (kecuali untuk periode pertama, karena tidak akan ada nilai sebelumnya). Angka ini harus menjadi lebih besar seiring berjalannya hari. Pertahankan volume kumulatif total yang berjalan. Lakukan ini dengan terus menambahkan volume terbaru ke volume sebelumnya. Jumlah ini juga harus semakin besar seiring berjalannya hari. Hitung VWAP dengan informasi Anda: kumulatif TPV / volume kumulatif. Ini akan memberikan harga rata-rata tertimbang volume untuk setiap periode dan akan menyediakan data untuk membuat garis yang mengalir yang melapisi data harga pada grafik.
Kemungkinan terbaik untuk menggunakan program spreadsheet untuk melacak data jika Anda melakukan ini secara manual. Spreadsheet dapat dengan mudah diatur.
Gambar 1: Judul Spreadsheet
Perhitungan yang tepat perlu dimasukkan.
Mendapatkan MVWAP cukup sederhana setelah VWAP dihitung. MVWAP pada dasarnya adalah rata-rata dari nilai-nilai VWAP. VWAP hanya dihitung per hari, tetapi MVWAP dapat bergerak dari hari ke hari karena merupakan rata-rata rata-rata. Ini memberikan pedagang jangka panjang dengan harga rata-rata bergerak volume tertimbang.
Jika seorang trader menginginkan MVWAP 10-periode, ia hanya akan menunggu 10 periode pertama berlalu, kemudian rata-rata 10 perhitungan VWAP pertama. Ini akan memberikan pedagang dengan MVWAP yang mulai diplot pada periode 10. Untuk terus mendapatkan perhitungan MVWAP, rata-rata 10 angka VWAP terbaru, termasuk VWAP baru dari periode terbaru, dan drop VWAP dari 11 periode sebelumnya.
Aplikasi untuk Grafik
Meskipun memahami indikator dan perhitungan terkait adalah penting, perangkat lunak pembuatan bagan dapat melakukan perhitungan untuk kita. Pada perangkat lunak yang tidak termasuk VWAP atau MVWAP, masih mungkin untuk memprogram indikator ke dalam perangkat lunak menggunakan perhitungan di atas.
Dengan memilih indikator VWAP, itu akan muncul pada grafik. Secara umum, seharusnya tidak ada variabel matematika yang dapat diubah atau disesuaikan dengan indikator ini.
Jika seorang trader ingin menggunakan indikator MVWAP bergerak, ia dapat menyesuaikan berapa periode untuk rata-rata dalam perhitungan. Ini dapat dilakukan dengan menyesuaikan variabel di platform charting. Pilih indikator dan kemudian masuk ke fungsi edit atau propertinya untuk mengubah jumlah periode rata-rata.
VWAP vs. MVWAP
Ada beberapa perbedaan utama antara indikator yang perlu dipahami.
VWAP akan memberikan total berjalan sepanjang hari. Dengan demikian, nilai akhir hari itu adalah harga rata-rata tertimbang volume untuk hari itu. Jika menggunakan grafik satu menit, ada 390 (6, 5 jam X 60 menit) perhitungan yang akan dilakukan untuk hari itu, dengan yang terakhir memberikan VWAP hari itu.
MVWAP, di sisi lain, akan memberikan rata-rata jumlah perhitungan VWAP untuk dianalisis. Ini berarti tidak ada nilai akhir untuk MVWAP, karena dapat berjalan lancar dari satu hari ke hari berikutnya, memberikan rata-rata nilai VWAP dari waktu ke waktu. Ini membuat MVWAP jauh lebih bisa disesuaikan. Dapat disesuaikan dengan kebutuhan spesifik. Ia juga dapat dibuat jauh lebih responsif terhadap pergerakan pasar untuk perdagangan dan strategi jangka pendek, atau dapat memuluskan kebisingan pasar jika periode yang lebih lama dipilih.
VWAP memberikan informasi berharga kepada pedagang beli dan tahan, terutama pasca eksekusi (atau akhir hari). Ini memberi tahu para pedagang apakah mereka menerima harga yang lebih baik dari rata-rata hari itu atau harga yang lebih buruk. MVWAP tidak harus memberikan informasi yang sama ini.
VWAP akan mulai segar setiap hari. Volume berat pada periode pertama setelah pasar dibuka; oleh karena itu, tindakan ini biasanya sangat membebani perhitungan VWAP. MVWAP dapat dilakukan dari hari ke hari, karena akan selalu rata-rata periode terbaru (10 misalnya), kurang rentan terhadap periode individual dan menjadi semakin sedikit semakin semakin periode yang rata-rata.
Strategi Umum
Ketika keamanan sedang tren, kita dapat menggunakan VWAP dan MVWAP untuk mendapatkan informasi dari pasar. Jika harga di atas VWAP, itu adalah harga intraday yang baik untuk dijual. Jika harga di bawah VWAP, itu adalah harga intraday yang baik untuk dibeli.
Namun, ada peringatan untuk menggunakan intraday ini. Harga bersifat dinamis, jadi apa yang tampak sebagai harga bagus pada satu titik dalam sehari mungkin tidak pada akhir hari.
Pada hari tren naik, pedagang dapat mencoba untuk membeli karena harga memantul dari MVWAP atau VWAP. Atau, mereka dapat menjual dalam tren turun karena harga mendorong ke atas garis. Gambar 2 menunjukkan tiga hari aksi harga di iShares Silver Trust ETF (SLV). Ketika harga naik, sebagian besar tetap di atas VWAP dan MWAP, dan penurunan menuju garis menyediakan peluang pembelian. Ketika harga jatuh, itu sebagian besar tetap di bawah indikator, dan aksi unjuk rasa menuju garis adalah peluang penjualan.
Gambar 2: SLV dengan MVWAP (20) dan VWAP di pasar tren, grafik 10 menit
Indikator juga menyediakan informasi yang dapat diperdagangkan di lingkungan pasar yang mulai.
Gambar 3. SLV dengan MVWAP (20) dan VWAP di kisaran pasar, grafik 10 menit
Pada hari-hari tertentu, pedagang dapat membeli ketika harga melintasi di atas VWAP / MVWAP dan menjual sebagai harga melintasi di bawah VWAP / MVWAP untuk perdagangan cepat. Metode ini berisiko tertangkap dalam tindakan gergaji tangan. Atau, seorang pedagang dapat menggunakan indikator lain, termasuk support dan resistance, untuk mencoba membeli ketika harga di bawah VWAP dan MWAP dan menjual ketika harga berada di atas dua indikator.
Pada akhirnya, jika sekuritas dibeli di bawah VWAP, harga yang diperoleh lebih baik daripada rata-rata. Jika keamanan dijual di atas VWAP, itu adalah harga jual yang lebih baik dari rata-rata.
Garis bawah
MVWAP dan VWAP adalah indikator berguna yang memiliki beberapa perbedaan di antara mereka. MVWAP dapat dikustomisasi dan memberikan nilai yang bertransisi dari hari ke hari. VWAP, di sisi lain, memberikan harga volume rata-rata hari ini, tetapi akan mulai segar setiap hari. MVWAP dapat digunakan untuk memuluskan data dan mengurangi kebisingan pasar, atau men-tweak agar lebih responsif terhadap perubahan harga. Jika seorang pedagang menjual di atas VWAP harian, ia mendapat harga jual yang lebih baik dari rata-rata. Demikian pula, pedagang yang membeli di bawah VWAP mendapatkan harga pembelian yang lebih baik dari rata-rata. Pada hari-hari tren, upaya untuk menangkap kemunduran menuju VWAP dan MVWAP dapat menghasilkan hasil yang menguntungkan jika tren berlanjut.
