Perusahaan layanan ketenagakerjaan Paychex, Inc. (PAYX) adalah penyedia pemrosesan penggajian, sumber daya manusia, dan penyedia outsourcing manfaat terkemuka untuk perusahaan dari semua ukuran. Saham telah diuntungkan dari ekonomi yang kuat tetapi sekarang memiliki grafik mingguan overbought setelah menetapkan tertinggi intraday sepanjang masa sebesar $ 88, 43 pada 11 Juni. Saham Paychex ditutup pada hari Jumat, 21 Juni, di $ 86, 52, naik 25, 2% tahun ini dan saat ini naik wilayah pasar pada 41, 1% di atas rendah 26 Desember dari $ 61, 32.
Analis memperkirakan perusahaan akan membukukan laba per saham sebesar 66 sen ketika melaporkan hasil sebelum bel pembukaan pada hari Rabu, 26 Juni. Sahamnya tidak murah, karena rasio P / E-nya meningkat pada 30, 68 dengan hasil dividen 2, 87%, menurut Macrotrends.
Penghasilan diharapkan mendapat manfaat dari kekuatan klien dan bunga atas dana yang dimiliki perusahaan. Dengan demikian, baik pendapatan maupun pendapatan diharapkan menunjukkan keuntungan yang solid. Ada yang mengatakan bahwa akuisisi perusahaan Oasis Outsourcing pada bulan Desember harus memiliki dampak positif pada pendapatan.
Grafik harian untuk Paychex
Refinitiv XENITH
Paychex mulai naik pada 26 Desember, ketika diperdagangkan serendah $ 61, 32. Hari ini adalah "pembalikan kunci, " karena penutupannya $ 64, 32 di atas tertinggi 24 Desember di $ 63, 70. "Pembalikan kunci" menunjukkan bahwa reli yang dapat diperdagangkan akan mengikuti.
Penutupan $ 65, 15 pada tanggal 31 Desember merupakan input penting untuk analisis hak milik saya, dan yang masih dimainkan adalah poros tahunan di $ 72, 44. Setelah level ini ditembus dan ditahan pada 5 Februari, momentum ke atas meningkat. Ini dikonfirmasi oleh "golden cross" yang terbentuk pada 27 Februari, ketika rata-rata bergerak sederhana 50-hari naik di atas rata-rata bergerak sederhana 200-hari untuk menunjukkan bahwa harga yang lebih tinggi akan mengikuti. Ini melacak saham ke intraday sepanjang masa di $ 88, 43 yang ditetapkan pada 11 Juni. Saham ini jauh di atas rata-rata bergerak sederhana 50 hari dan 200 hari masing-masing di $ 84, 97 dan $ 74, 99.
Grafik mingguan untuk Paychex
Refinitiv XENITH
Grafik mingguan untuk Paychex positif tetapi overbought, dengan saham di atas rata-rata pergerakan termodifikasi selama lima minggu $ 85, 30 dan di atas rata-rata bergerak sederhana 200-minggu, atau "pembalikan ke rata-rata, " di $ 62, 47. Pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan berakhir pekan lalu di 88, 14, meluncur dari 89, 79 pada 14 Juni setelah berada di atas 90, 00 pada ketinggian sebagai "gelembung parabola yang membesar."
Strategi perdagangan: Beli saham Paychex karena melemahnya pergerakan sederhana selama 200 hari dan ke level nilai tahunannya masing-masing $ 74, 99 dan $ 72, 44, dan kurangi kepemilikan karena "inflasi parabola yang menggembung".
Cara menggunakan tingkat nilai dan tingkat berisiko saya: Tingkat nilai dan tingkat berisiko didasarkan pada sembilan penutupan mingguan, bulanan, triwulanan, semesteran, dan tahunan tahunan terakhir. Set level pertama didasarkan pada penutupan pada tanggal 31 Desember. Level semi tahunan dan tahunan asli tetap berlaku. Tingkat mingguan berubah setiap minggu; tingkat bulanan berubah pada akhir setiap bulan. Level triwulanan diubah pada akhir Maret.
Teori saya adalah bahwa volatilitas sembilan tahun antara penutupan cukup untuk mengasumsikan bahwa semua peristiwa bullish atau bearish yang mungkin terjadi untuk saham diperhitungkan. Untuk menangkap volatilitas harga saham, investor harus membeli saham dengan kelemahan ke tingkat nilai dan mengurangi kepemilikan pada kekuatan untuk menjadi. tingkat yang berisiko. Pivot adalah level nilai atau level berisiko yang dilanggar dalam horizon waktunya. Pivot bertindak sebagai magnet yang memiliki probabilitas tinggi untuk diuji lagi sebelum waktu mereka habis.
Penutupan pada 28 Juni akan menjadi yang terpenting kedua untuk 2019 dalam hal analisis saya. Penutupan ini merupakan input untuk analitik kepemilikan saya dan akan menghasilkan level mingguan, bulanan, triwulanan, dan setengah tahunan.
Cara menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan: Pilihan saya untuk menggunakan pembacaan stokastik lambat 12 x 3 x 3 mingguan didasarkan pada backtesting banyak metode membaca momentum harga saham dengan tujuan menemukan kombinasi yang menghasilkan paling sedikit sinyal salah. Saya melakukan ini setelah jatuhnya pasar saham tahun 1987, jadi saya senang dengan hasilnya selama lebih dari 30 tahun.
Pembacaan stokastik mencakup tertinggi, terendah, dan penutupan 12 minggu terakhir untuk stok. Ada perhitungan mentah perbedaan antara tertinggi tinggi dan terendah terendah versus penutupan. Level-level ini dimodifikasi menjadi membaca cepat dan membaca lambat, dan saya menemukan bahwa membaca lambat bekerja dengan sangat baik.
Skala membaca stokastik antara 00, 00 dan 100, 00, dengan pembacaan di atas 80, 00 dianggap overbought dan pembacaan di bawah 20, 00 dianggap oversold. Baru-baru ini, saya mencatat bahwa stok cenderung memuncak dan turun 10% hingga 20% dan lebih lama setelah pembacaan naik di atas 90, 00, jadi saya menyebutnya "gelembung parabola yang menggembung", karena gelembung selalu muncul. Saya juga menyebut bacaan di bawah jam 10.00 sebagai "terlalu murah untuk diabaikan."
