Daftar Isi
- Apa itu Alokasi Aset?
- 1. Risiko vs. Pengembalian
- 2. Perangkat Lunak dan Lembar Perencana
- 3. Ketahui Tujuan Anda
- 4. Waktu Adalah Teman Terbaik Anda
- 5. Lakukan Saja!
- Garis bawah
Dengan ribuan saham, obligasi, dan reksadana untuk dipilih, memilih investasi yang tepat dapat membingungkan bahkan investor yang paling berpengalaman sekalipun. Tetapi jika Anda tidak melakukannya dengan benar, Anda dapat merusak kemampuan Anda sendiri untuk membangun kekayaan dan telur untuk pensiun. Jadi apa hal terbaik untuk dilakukan? Alih-alih memilih saham, Anda harus mulai dengan memutuskan campuran saham, obligasi, dan reksa dana yang ingin Anda miliki. Ini disebut sebagai alokasi aset Anda., kita lihat alokasi aset, dan lima hal terpenting yang perlu Anda ketahui tentang teknik ini.
Pengambilan Kunci
- Alokasi aset mencoba menyeimbangkan risiko dengan membagi aset di antara wahana investasi. Imbalan risiko-pengembalian adalah inti dari semua alokasi aset. Jangan menaruh kepercayaan pada perangkat lunak perencanaan keuangan dan lembar survei. Ketahui tujuan Anda. Waktu memungkinkan Anda untuk mengambil keuntungan dari peracikan dan nilai waktu dari uang.
Apa itu Alokasi Aset?
Alokasi aset adalah teknik portofolio investasi yang bertujuan untuk menyeimbangkan risiko dengan membagi aset di antara kategori utama seperti uang tunai, obligasi, saham, real estat, dan derivatif. Setiap kelas aset memiliki tingkat pengembalian dan risiko yang berbeda, sehingga masing-masing kelas akan berperilaku berbeda dari waktu ke waktu.
Misalnya, sementara satu kategori aset naik nilainya, yang lain mungkin menurun atau mungkin tidak bertambah banyak. Beberapa kritik melihat saldo ini sebagai resep untuk pengembalian yang biasa-biasa saja, tetapi bagi sebagian besar investor, ini adalah perlindungan terbaik terhadap kerugian besar jika segala sesuatunya salah dalam satu kelas investasi atau sub-kelas.
Konsensus di antara sebagian besar profesional keuangan adalah bahwa alokasi aset adalah salah satu keputusan paling penting yang diambil investor. Dengan kata lain, pemilihan saham atau obligasi Anda adalah sekunder dari cara Anda mengalokasikan aset Anda ke saham berisiko tinggi dan rendah, untuk obligasi jangka pendek dan jangka panjang, dan untuk uang tunai.
Sebagian besar profesional keuangan percaya bahwa alokasi aset adalah salah satu keputusan paling penting yang dapat diambil oleh investor.
Tidak ada formula sederhana yang dapat menemukan alokasi aset yang tepat untuk setiap individu. Jika ada, kita tentu tidak akan bisa menjelaskannya dalam satu artikel. Namun, kita dapat menguraikan lima poin yang kami rasa penting ketika memikirkan alokasi aset.
1. Risiko vs. Pengembalian
Tradeoff pengembalian-risiko adalah inti dari semua alokasi aset. Sangat mudah bagi semua orang untuk mengatakan bahwa mereka menginginkan pengembalian setinggi mungkin, tetapi hanya memilih aset dengan potensi tertinggi — saham dan derivatif — bukanlah jawabannya.
Tabrakan tahun 1929, 1981, 1987, dan penurunan yang lebih baru setelah krisis keuangan global antara 2007 hingga 2009 adalah contoh saat berinvestasi dalam hanya saham dengan potensi pengembalian tertinggi bukan rencana tindakan yang paling bijaksana. Inilah saatnya untuk menghadapi kebenaran: Setiap tahun pengembalian Anda akan dikalahkan oleh investor lain, reksa dana, program pensiun, dll. Apa yang memisahkan investor rakus dan haus pengembalian dari yang sukses adalah kemampuan untuk menimbang hubungan antara risiko dan pengembalian.
Ya, investor dengan toleransi risiko yang lebih tinggi harus mengalokasikan lebih banyak uang ke dalam saham. Tetapi jika Anda tidak bisa tetap berinvestasi melalui fluktuasi jangka pendek dari pasar beruang, Anda harus memotong eksposur Anda ke ekuitas.
2. Perangkat Lunak dan Lembar Perencana
Perangkat lunak perencanaan keuangan dan lembar survei yang dirancang oleh penasihat keuangan atau perusahaan investasi dapat bermanfaat, tetapi jangan pernah hanya mengandalkan perangkat lunak atau rencana yang telah ditentukan sebelumnya. Misalnya, satu aturan praktis lama yang digunakan beberapa penasihat untuk menentukan proporsi yang harus dialokasikan seseorang ke saham adalah dengan mengurangi usia seseorang dari 100. Dengan kata lain, jika Anda berusia 35 tahun, Anda harus memasukkan 65% uang Anda ke dalam saham dan sisanya 35% ke dalam obligasi, real estat, dan uang tunai. Saran yang lebih baru telah bergeser ke 110 atau bahkan 120 dikurangi usia Anda.
Tetapi lembar kerja standar terkadang tidak memperhitungkan informasi penting lainnya seperti apakah Anda orang tua, pensiunan, atau pasangan. Di lain waktu, lembar kerja ini didasarkan pada serangkaian pertanyaan sederhana yang tidak menangkap tujuan keuangan Anda.
Ingat, lembaga keuangan senang memasukkan Anda ke dalam rencana standar bukan karena itu yang terbaik untuk Anda, tetapi karena itu mudah bagi mereka. Aturan praktis dan lembar perencana dapat memberi orang pedoman kasar, tetapi jangan sampai kotak apa yang mereka katakan kepada Anda.
3. Ketahui Tujuan Anda
Kita semua memiliki tujuan. Apakah Anda bercita-cita untuk membangun dana pensiun yang gemuk, memiliki kapal pesiar atau rumah liburan, membayar pendidikan anak Anda, atau hanya menabung untuk mobil baru, Anda harus mempertimbangkannya dalam rencana alokasi aset Anda. Semua sasaran ini perlu dipertimbangkan saat menentukan campuran yang tepat.
Misalnya, jika Anda berencana memiliki kondominium pensiun di pantai dalam 20 tahun, Anda tidak perlu khawatir dengan fluktuasi jangka pendek di pasar saham. Tetapi jika Anda memiliki anak yang akan memasuki perguruan tinggi dalam lima hingga enam tahun, Anda mungkin perlu memiringkan alokasi aset Anda untuk investasi pendapatan tetap yang lebih aman. Dan ketika Anda mendekati masa pensiun, Anda mungkin ingin beralih ke proporsi yang lebih tinggi dari investasi pendapatan tetap ke kepemilikan saham.
4. Waktu Adalah Teman Terbaik Anda
Departemen Tenaga Kerja AS mengatakan bahwa untuk setiap 10 tahun Anda menunda menabung untuk pensiun — atau tujuan jangka panjang lainnya — Anda harus menabung tiga kali lipat setiap bulan untuk mengejar ketinggalan.
Memiliki waktu tidak hanya memungkinkan Anda untuk mengambil keuntungan dari peracikan dan nilai waktu dari uang, tetapi juga berarti Anda dapat menempatkan lebih banyak portofolio Anda ke dalam investasi risiko / pengembalian yang lebih tinggi, yaitu saham. Beberapa tahun buruk di pasar saham kemungkinan akan muncul sebagai tidak lebih dari blip tidak signifikan 30 tahun dari sekarang.
5. Lakukan Saja!
Setelah Anda menentukan campuran yang tepat dari saham, obligasi, dan investasi lainnya, saatnya untuk menerapkannya. Langkah pertama adalah mencari tahu bagaimana portofolio Anda saat ini rusak.
Cukup mudah untuk melihat persentase aset dalam saham dibandingkan obligasi, tetapi jangan lupa untuk mengkategorikan jenis saham apa yang Anda miliki — kapitalisasi kecil, menengah, atau besar. Anda juga harus mengategorikan obligasi Anda sesuai dengan jatuh tempo — jangka pendek, menengah atau panjang.
Reksadana bisa lebih bermasalah. Nama dana tidak selalu menceritakan keseluruhan cerita. Anda harus menggali lebih dalam di prospektus untuk mencari tahu di mana aset dana diinvestasikan.
Garis bawah
Tidak ada solusi tunggal untuk mengalokasikan aset Anda. Investor individu membutuhkan solusi individual. Lebih jauh, jika cakrawala jangka panjang adalah sesuatu yang tidak Anda miliki, jangan khawatir. Tidak ada kata terlambat untuk memulai. Juga tidak ada kata terlambat untuk memberikan portofolio Anda yang baru. Alokasi aset bukan peristiwa satu kali, itu adalah proses perkembangan dan fine-tuning seumur hidup.
