Biasanya, portofolio logam mulia berfokus pada stok pertambangan. Namun, beberapa dana, membeli emas atau perak dalam jumlah kecil hingga sedang. Meskipun alokasi utama diberikan untuk stok penambangan emas, banyak dana menawarkan jumlah besar paparan logam mulia lainnya, seperti platinum dan perak. Perusahaan logam mulia tersebar di seluruh dunia, dengan banyak perusahaan besar yang berkantor pusat di Amerika Serikat, Kanada, Australia, dan Afrika Selatan. Seperti kebanyakan dana komoditas, dana logam mulia biasanya membawa lebih banyak volatilitas daripada dana ekuitas rata-rata.
Vanguard Precious Metals dan Fund Mining
Vanguard Precious Logam dan dana Penambangan didirikan pada tahun 1984. Tujuan utama reksa dana ini adalah untuk menawarkan kepada para investor apresiasi modal jangka panjang. Manajer dana, Randeep Somel, bertujuan untuk mencapai tujuan ini dengan berinvestasi di saham perusahaan domestik dan asing AS yang mengambil bagian dalam eksplorasi, penambangan, pemrosesan atau pemasaran perak, platinum, emas, berlian, atau mineral langka lainnya dan logam mulia. Ia menekankan pada perusahaan yang memiliki kadar bijih tinggi yang menarik dan cadangan terbukti atau terduga, dan yang hemat biaya secara operasional. Somel juga berusaha mempertahankan keragaman di antara lokasi geografis perusahaan. Aset dana juga dapat diinvestasikan, hingga maksimum 20%, langsung dalam emas, perak atau logam mulia dan koin.
Dikeluarkan oleh Vanguard, dana ini memiliki rasio biaya 0, 29%. Ini menawarkan investor hasil dividen lebih dari 2% per tahun. Pengembalian tahunan lima tahun untuk Vanguard Precious Metals and Fund Fund adalah -14, 8%. Total aset untuk dana ini hanya di bawah $ 2 miliar. Dana tersebut memiliki tingkat risiko di atas rata-rata. Kepemilikan teratas untuk dana tersebut termasuk Dominion Diamond Corporation, BHP Billiton Plc, Nevsun Resources, Ltd. dan Goldcorp, Inc.
Wells Fargo, Keuntungan Dana Logam Berharga
Wells Fargo mengeluarkan dana Wells Fargo Advantage Precious Metals untuk pertama kalinya pada tahun 1998. Tujuan utama dari dana ini adalah untuk menawarkan kepada para investor perlindungan terhadap daya beli modal dan pertumbuhan modal jangka panjang. Michael P. Bradshaw, manajer dana, berupaya untuk mencapai tujuan ini dengan menginvestasikan 80% atau lebih aset dana pada perusahaan yang secara aktif berpartisipasi dalam eksplorasi, penambangan dan pemrosesan emas, perusahaan yang berurusan dengan emas dan logam mulia lainnya dan mineral, atau perusahaan yang menghasilkan minimal setengah dari pendapatan mereka dari bisnis tersebut. Dana tersebut dapat menginvestasikan hingga 40% dari asetnya ke dalam ekuitas negara-negara pasar berkembang dan hingga 30% dari asetnya ke dalam surat utang yang dapat dikonversi. Setiap dividen atau capital gain didistribusikan setiap tahun.
Rasio pengeluaran untuk dana ini adalah 1, 1%, di atas rata-rata dibandingkan dengan dana serupa. Pengembalian tahunan lima tahun untuk Dana Logam Mulia Wells Fargo Advantage adalah -18, 5%. Total aset portofolio untuk dana ini hanya lebih dari $ 320 juta. Tingkat risiko untuk dana tersebut dinilai sedikit di atas rata-rata. Kepemilikan portofolio utama dana tersebut termasuk Randgold Resources, Ltd., Agnico Eagle Mines, Ltd., Royal Gold Inc., Newmont Mining Corporation dan perusahaan streaming perak Silver Wheaton Corporation.
Fidelity Pilih Dana Portofolio Emas
Reksa dana Portofolio Emas Pilih Fidelity didirikan pada tahun 2006 oleh Grup Investasi Fidelity. Fokus utama dana logam mulia ini adalah untuk memberi investor apresiasi modal. Dalam keadaan normal, manajer dana Joe Wickwire berinvestasi minimal 80% dari total aset dana dalam saham biasa perusahaan yang berpartisipasi dalam berbagai bentuk operasi terkait emas, dan dalam emas batangan dan koin. Wickwire juga menginvestasikan aset dana dalam logam mulia tambahan, instrumen dengan nilai yang terhubung dengan harga logam mulia, dan sekuritas bisnis yang mendistribusikan produk, seperti perhiasan, yang mengandung logam mulia dan mineral. Dana ini diinvestasikan dalam saham AS yang diterbitkan dalam negeri dan asing.
Dana Portofolio Emas Pilih Fidelity memiliki rasio pengeluaran 1, 2%, di atas rata-rata untuk kategori dana. Pengembalian tahunan lima tahun untuk dana tersebut sekitar -19, 7%. Total aset portofolio untuk dana tersebut lebih dari $ 860 juta. Reksa dana ini dinilai memiliki tingkat risiko di atas rata-rata. Beberapa kepemilikan utama dana tersebut termasuk Goldcorp, Inc., Randgold Resources, Ltd., Franco-Nevada Corporation, Barrick Gold Corporation dan Newcrest Mining, Ltd. Emas batangan menyumbang 7% dari total aset dana tersebut.
Dana Emas Gabelli
Dana Emas Gabelli dikeluarkan oleh Dana Gabelli pada bulan Februari 2003. Penghargaan jangka panjang atas modal adalah tujuan utama dana tersebut. Manajer dana Caesar Bryan mencapai tujuan ini dengan menginvestasikan 80% atau lebih dari total aset dana, bersama dengan modal investasi apa pun yang dipinjamkan, ke dalam sekuritas ekuitas korporasi yang diterbitkan dalam negeri dan luar negeri AS yang terlibat dalam operasi yang terkait dengan emas, dan dalam emas batangan. Strategi investasi manajer dana mencakup upaya mengidentifikasi perusahaan yang undervalued dan perusahaan dengan potensi pertumbuhan di atas rata-rata. Dana ini memiliki total aset portofolio lebih dari $ 170 juta.
Gabelli Gold Fund memiliki rasio biaya sekitar 1, 6%, jauh di atas rata-rata untuk dana logam mulia serupa. Pengembalian tahunan lima tahun untuk reksa dana ini adalah -17, 1%. Tingkat risiko reksa dana ini di atas rata-rata. Kepemilikan teratas untuk dana tersebut termasuk Randgold Resources, Ltd., Franco-Nevada Corporation, Newmont Mining Corporation, El Dorado Gold Corporation dan Agnico Eagle Mines, Ltd.
Dana Logam dan Mineral Mulia USAA
Dikeluarkan oleh Grup USAA pada tahun 1984, Dana Logam Mulia dan Mineral USAA, dengan total aset portofolio sekitar $ 690 juta, memiliki dua tujuan investasi utama: apresiasi modal jangka panjang dan pelestarian daya beli modal terhadap inflasi. Dana tersebut juga berupaya memberikan pendapatan saat ini dengan berinvestasi di perusahaan yang membayar dividen di industri logam mulia. Manajer dana, Dan Denbow, bertujuan untuk mencapai tujuan ini dengan biasanya menginvestasikan setidaknya 80% dari aset dana tersebut di perusahaan asing dan domestik dengan operasi terdepan dalam eksplorasi, penambangan atau pemrosesan emas, perak, platinum, berlian atau mineral berharga. Dividen dan capital gain didistribusikan setiap tahun.
Rasio biaya untuk Dana Logam dan Mineral Mulia USAA adalah sekitar 1, 25%. Dana tersebut menawarkan hasil dividen 1, 75%. Pengembalian tahunan lima tahun dana tersebut sekitar -21%. Dana ini dinilai memiliki tingkat risiko yang sedikit di atas rata-rata. Beberapa kepemilikan portofolio utama dana tersebut adalah Randgold Resources, Ltd., Silver Wheaton Corporation, Royal Gold, Inc., dan perusahaan pertambangan Peru utama Compania de Minas Buenaventura SA
