Gerakan Besar
Walmart Inc. (WMT) mengejutkan para pedagang - yang semakin skeptis tentang kesehatan industri ritel - pagi ini dengan pengumuman pendapatan yang lebih baik dari perkiraan. Perusahaan mengumumkan pendapatan yang sejalan dengan estimasi dan mengalahkan estimasi pendapatan non-GAAP sebesar $ 0, 08 per saham - masing-masing sebesar $ 138, 79 miliar dan $ 1, 41 per saham.
Sementara beat laba per saham adalah positif untuk saham, kejutan bullish nyata datang ketika Walmart mengumumkan bahwa penjualan yang sebanding telah tumbuh sebesar 4, 2% selama Q4, mengalahkan estimasi analis sebesar 3, 3%, dan penjualan online-nya telah meningkat sebesar 21% tahun lebih dari setahun. Lemparkan kenaikan dividen 1, 9% - meningkatkan dividen tahunan dari $ 2, 08 menjadi $ 2, 12 - dan Anda memiliki resep untuk celah besar yang lebih tinggi di bel pembukaan.
Pergerakan bullish ini mengkonfirmasi pola pembalikan bullish head dan shoulders terbalik yang selesai kemarin. Berdasarkan ketinggian $ 13 dari pola bullish, Walmart memiliki target harga potensial $ 112 ($ 99 breakout point + $ 13 pattern height = $ 112 target harga). Sayangnya untuk semua bulls Walmart di luar sana, saham tidak bisa menahan semua keuntungannya. Sementara saham melonjak setinggi $ 104, 18 hari ini, saham Walmart turun sepanjang jalan kembali menjadi hanya $ 0, 13 di atas rendahnya $ 102, 07 untuk hari itu.
Aksi ambil untung akhir hari ini membuat Walmart di bawah level resistensi tren turun yang telah berinteraksi dengan saham sejak awal 2018, ketika mencapai tertinggi baru-baru ini $ 109, 98. Saham kembali menyentuh level ini pada awal November 2018 pada level tertinggi di $ 106, 21 sebelum jatuh dengan sisa pasar bearish. Ditambah dengan level support uptrending yang telah berinteraksi dengan saham sejak Oktober 2017, level resistance downtrending membentuk potensi pola harga segitiga simetris jangka panjang.
Jika Walmart dapat menembus di atas level resistensi tren turun, saham bisa menandakan pembaruan tren naik jangka panjang, tetapi harus melewati para pengambil keuntungan terlebih dahulu.
S&P 500
S&P 500 melanjutkan pergerakan tanpa henti yang lebih tinggi hari ini, dan sementara masih lebih jauh untuk pergi sebelum mencapai tertinggi sepanjang masa, S&P 500 menyediakan banyak sinyal teknis untuk mengkonfirmasi bahwa momentum bullishnya masih kuat.
Beberapa hari yang lalu, S&P 500 melintasi di atas MA 200-hari. Saya mencatat minggu lalu bagaimana lebih dari 50% dari saham komponen S&P 500 telah naik di atas SMA 200-hari masing-masing dan betapa kuatnya sinyal pasar. Sekarang S&P 500 sendiri telah melakukan hal yang sama. Semakin jauh S&P 500 menarik diri dari SMA 200-hari, semakin besar kemungkinan untuk tetap di atasnya dalam waktu dekat.
S&P 500 juga masih mendaki Bollinger Band® atasnya. Ini sedikit mundur dari band pada awal Februari tetapi sekarang menunjukkan kekuatan baru saat naik band lebih tinggi. Banyak pedagang secara keliru percaya bahwa memukul Bollinger Band® atas selama tren naik dapat berfungsi sebagai perlawanan, tetapi sebenarnya mengkonfirmasi kekuatan tren saat ini dan memberi sinyal bahwa mungkin ada lebih banyak bullish yang akan datang.
:
Bagaimana Model Walmart Menang Dengan 'Harga Rendah Setiap Hari'
Menggunakan Bollinger Bands® untuk Mengukur Tren
Bagaimana cara saya membuat strategi perdagangan dengan Bollinger Bands® dan osilator stokastik?
Indikator Risiko - Emas
Emas melonjak lebih tinggi hari ini karena nilai dolar AS turun dan pedagang memperbarui upaya mereka untuk melakukan lindung nilai portofolio mereka dengan aset safe-haven. Anda dapat melihat pada grafik SPDR Gold Shares ETF (GLD) di bawah ini bagaimana emas telah meningkat nilainya sejak pasar saham berakhir pada akhir September 2018.
Menariknya, bahwa tren bullish telah dipercepat ketika yield Treasury - diilustrasikan oleh garis Treasury 10-tahun biru (TNX) pada grafik di bawah ini - telah jatuh dan pasar saham telah pindah kembali ke wilayah bullish.
Ini memberitahu kita beberapa hal. Pertama, emas selalu lebih kompetitif ketika hasil Treasury lebih rendah karena emas adalah aset yang tidak menghasilkan - itu tidak membayar dividen atau memiliki tingkat kupon yang terkait dengannya. Kedua, pedagang tampaknya mencoba untuk melindungi sebagian dari risiko dalam portofolio ekuitas panjang mereka dengan menambahkan emas ke dalam campuran.
:
Apakah Masih Membayar untuk Berinvestasi dalam Emas?
Mengapa Gold Matters: Semua yang Harus Anda Ketahui
Apa yang Memindahkan Harga Emas?
Intinya: Kuat tapi Berhati-hati
Tren bullish yang sedang berlangsung di Wall Street kuat, tetapi pedagang masih menunjukkan tanda-tanda mendekati tren dengan hati-hati. Mereka menambahkan risiko dengan membeli saham, tetapi mereka berusaha untuk melindungi sebagian dari risiko itu dengan membeli aset safe haven seperti emas.
Selama diversifikasi ini terus meredakan kegelisahan para pedagang dalam jangka pendek, S&P 500 memiliki peluang besar untuk naik kembali ke level tertinggi awal November dalam waktu dekat.
