Ekuitas Jepang telah berkinerja buruk di Amerika Serikat pada tahun ini (YTD) pada tahun 2019 di tengah data ekonomi yang menunjukkan ekonomi yang memburuk di Tanah Matahari Terbit. Indeks saham terkemuka dan paling dihormati di negara itu, Nikkei 225 (^ N225), naik 6, 22% pada tahun ini, hanya mencatat sekitar setengah dari keuntungan yang ditambahkan oleh Indeks S&P 500 selama periode yang sama.
Kunjungan kenegaraan empat hari Presiden Trump ke Jepang selama akhir pekan mungkin merupakan hal yang diperlukan untuk memberikan dorongan pasar saham negara itu dalam beberapa bulan mendatang. Meskipun Presiden AS meningkatkan kekhawatiran tentang angka neraca perdagangan yang tidak seimbang antara kedua negara, ia tetap optimis tentang melakukan kesepakatan perdagangan yang saling menguntungkan dengan Jepang.
"Dari segi perdagangan, saya pikir kami akan mengumumkan beberapa hal, mungkin pada bulan Agustus, itu akan sangat baik untuk kedua negara, " kata Trump pada hari Senin, per CNBC. "Kami akan mendapatkan neraca perdagangan, saya pikir, diluruskan dengan cepat, " tambahnya.
Pedagang yang mengantisipasi pantulan di ekuitas Jepang menjelang kemungkinan kesepakatan perdagangan AS nanti musim panas ini dapat memainkan langkah menggunakan tiga dana yang diperdagangkan di bursa Jepang (ETF). Mari kita jelajahi masing-masing dana lebih detail dan diskusikan beberapa peluang swing trading.
iShares MSCI Japan ETF (EWJ)
Diluncurkan kembali pada tahun 1996, iShares MSCI Japan ETF (EWJ) berupaya memberikan hasil investasi yang serupa dengan MSCI Japan Index. Patokan melacak sekitar 85% dari pasar ekuitas Jepang. EWJ mendukung sektor industri, siklus konsumen, dan keuangan, dengan alokasi masing-masing 27, 02%, 18, 82%, dan 14, 75%. Stok utama dalam portofolio termasuk produsen otomotif Toyota Motor Corporation (TM), konglomerat multinasional SoftBank Group Corp (SOBKY), dan raksasa elektronik Sony Corporation (SNE). Dengan hampir 8 juta saham berpindah tangan per hari dan spread rata-rata hanya 0, 02%, dana tersebut cocok untuk semua gaya perdagangan. Pada 28 Mei 2019. EWJ memiliki kumpulan aset yang sangat besar sebesar $ 14, 27 miliar, menawarkan hasil dividen 1, 57%, dan naik 5, 21% YTD.
Saham EWJ membentuk pola head and shoulders terbalik antara Oktober dan Maret. Dana tersebut menembus di atas garis leher pola pada awal April tetapi gagal untuk mewujudkan kenaikan lebih lanjut. Sebaliknya, harga telah menelusuri kembali ke bahu kanan formasi grafik, yang telah memberikan dukungan teknis jangka pendek pada $ 53. ETF menguat dari level ini pada sesi perdagangan hari Jumat, yang menunjukkan bahwa harga mungkin telah menemukan bottom sementara. Pedagang harus mencari pergerakan hingga $ 56, di mana harga menghadapi resistensi overhead yang signifikan dari garis tren horizontal yang membentang kembali selama 12 bulan terakhir. Tempatkan stop-loss order di bawah rendah bulan ini di $ 52, 76.
Mata Uang iShares Lindung Nilai MSCI Japan ETF (HEWJ)
Dengan aset yang dikelola (AUM) sebesar $ 554, 58 juta, iShares Currency Lindung Nilai MSCI Japan ETF (HEWJ) bertujuan untuk memberikan pengembalian yang sesuai dengan Indeks MSCI Jepang 100% yang dilindungi terhadap USD - secara efektif menjadikannya sebagai versi lindung nilai dari EWJ. Dana sepenuhnya lindung nilai eksposur terhadap yen Jepang relatif terhadap dolar AS menggunakan kontrak forward mata uang, menjadikannya instrumen yang ideal dari pedagang yang ingin menghindari risiko mata uang. ETF memperdagangkan hampir 600.000 saham per hari dan memiliki rata-rata spread ketat 0, 03% yang membuat biaya perdagangan minimal. HEWJ membebankan biaya manajemen 0, 48% yang kompetitif, membayar hasil dividen 1, 23%, dan memiliki pengembalian YTD 6, 73% pada 28 Mei 2019.
Grafik HEWJ sangat mirip dengan gerobak EWJ karena kesamaan indeks pelacakan. Kemunduran bulan ini menemukan dukungan di $ 29, 50 yang secara kasar sesuai dengan bahu kiri pola inverse head and shoulders enam bulan. Indeks kekuatan relatif (RSI) memberikan angka di bawah 50 yang menyediakan harga dengan ruang yang cukup untuk membuat pergerakan menuju resistensi kunci di level $ 31, 50. Mereka yang mengambil posisi long di sini harus memotong kerugian jika harga dana gagal menahan terendah 13 Mei di $ 29, 30.
Dana Dividen SmallCap Jepang WisdomTree (DFJ)
Dana Dividen SmallCap Jepang WisdomTree Jepang (DFJ), dibuat pada tahun 2006, berupaya mengikuti kinerja Indeks Dividen SmallCap Jepang WisdomTree. Indeks yang mendasarinya melacak saham-saham kecil yang membayar dividen, komponen pembobotan berdasarkan dividen tunai yang dibayarkan selama tahun kalender terakhir. DFJ memberikan pedagang dengan eksposur yang kuat untuk sektor siklus industri dan konsumen, dengan alokasi masing-masing 26, 56% dan 22, 22%. 10 pemegang saham utama ETF hanya 6, 01% dari portofolionya, memberikan spread yang merata di sejumlah besar 810 saham. DFJ memiliki aset bersih $ 592, 01 juta, menghasilkan 1, 78% dan diperdagangkan naik 1, 20% pada tahun tersebut pada 28 Mei 2019.
Harga ETF telah diperdagangkan dalam kisaran empat poin untuk sebagian besar tahun 2019. Harga menembus di bawah area konsolidasi ini pada awal Mei tetapi sejak itu stabil. Lonjakan 1, 79% pada hari Jumat dapat memicu tekanan singkat yang dapat melihat dana menguji bagian atas kisaran perdagangan sebelumnya dan rata-rata bergerak sederhana (SMA) 200 hari di level $ 69. Mereka yang mengambil perdagangan harus memposisikan berhenti di bawah rendah baru-baru ini ditetapkan pada 23 Mei di $ 64, 57. Pengisian pada harga penutupan $ 65, 80 Jumat menyediakan pedagang dengan risiko / imbalan rasio 1: 2, 6 ($ 3, 20 / $ 1, 23).
StockCharts.com
