Apa itu Entitas Minat Variabel (VIE)?
Variabel kepentingan entitas (VIE) mengacu pada struktur bisnis hukum di mana investor memiliki kepentingan mengendalikan walaupun tidak memiliki mayoritas hak suara. Atau dapat merujuk pada struktur akuntansi yang melibatkan investor ekuitas yang tidak memiliki sumber daya yang cukup untuk mendukung kebutuhan operasi bisnis yang sedang berlangsung. Dalam kebanyakan kasus, VIE digunakan untuk melindungi bisnis dari kreditor atau tindakan hukum.
Bisnis yang merupakan penerima manfaat utama VIE harus mengungkapkan kepemilikan entitas tersebut sebagai bagian dari neraca konsolidasinya.
VIE adalah contoh item neraca yang tidak seimbang.
Cara Kerja Entitas Variabel
Entitas kepentingan variabel (VIE) sering didirikan sebagai kendaraan tujuan khusus (SPV) untuk secara pasif memiliki aset keuangan, atau untuk secara aktif melakukan penelitian dan pengembangan. Sebagai contoh, sebuah perusahaan dapat membuat VIE untuk membiayai suatu proyek tanpa membahayakan keseluruhan perusahaan. Namun, sama seperti SPV lain yang telah disalahgunakan di masa lalu, struktur ini sering digunakan untuk menjaga aset sekuritas dari neraca perusahaan.
Reformasi setelah krisis keuangan global dimaksudkan untuk menghilangkan beberapa praktik pra-krisis industri keamanan yang didukung aset. Tetapi berkat upaya melobi bank-bank - yang telah memperingatkan konsekuensi mengerikan jika mereka harus membawa sekuritas yang didukung subprime hipotek kembali ke buku-buku mereka - FASB melonggarkan aturan untuk VIE, memungkinkan bank untuk terus menyimpan pinjaman dalam off-balance-sheet entitas.
Pengambilan Kunci
- Variabel kepentingan entitas (VIE) mengacu pada struktur bisnis hukum di mana investor memiliki kepentingan mengendalikan walaupun tidak memiliki mayoritas hak suara. Entitas kepentingan yang bervariasi sering didirikan sebagai kendaraan tujuan khusus (SPV) untuk secara pasif memiliki aset keuangan, atau untuk secara aktif melakukan penelitian dan pengembangan Di bawah undang-undang sekuritas Federal, perusahaan publik harus mengungkapkan hubungan mereka dengan VIE ketika mereka mengajukan formulir 10-K mereka
Pertimbangan Khusus
Persyaratan Pengungkapan Mengenai VIE
Di bawah undang-undang sekuritas Federal, perusahaan publik harus mengungkapkan hubungan mereka dengan VIE ketika mereka mengajukan formulir 10-K mereka. FASB Interpretation Number 46, yang merupakan interpretasi Dewan Standar Akuntansi Keuangan dari Buletin Penelitian Akuntansi (ARB) 51, menguraikan aturan akuntansi yang harus dipatuhi oleh perusahaan sehubungan dengan VIE.
Jika suatu perusahaan adalah penerima manfaat utama dari entitas tersebut — yaitu memiliki saham mayoritas di VIE — maka kepemilikan entitas tersebut harus diungkapkan pada neraca konsolidasi perusahaan. Tetapi jika perusahaan bukan penerima manfaat utama, konsolidasi tidak diperlukan.
Namun, perusahaan diharuskan untuk mengungkapkan informasi mengenai VIE di mana mereka memiliki kepentingan yang signifikan. Pengungkapan ini mencakup bagaimana entitas beroperasi, berapa banyak dan jenis dukungan keuangan apa yang diterimanya, komitmen kontraktual, serta potensi kerugian yang dapat ditimbulkan oleh VIE.
