Implikasi pajak penting untuk dipertimbangkan saat membeli asuransi jiwa. Internal Revenue Service (IRS) memberlakukan aturan pajak yang berbeda pada rencana yang berbeda, dan kadang-kadang perbedaannya sewenang-wenang. Panduan berikut ini dimaksudkan untuk menjelaskan beberapa implikasi pajak di sekitar premi asuransi jiwa.
Pengambilan Kunci
- Premi asuransi jiwa, dalam sebagian besar keadaan, tidak dikenakan pajak — yaitu tidak ada pajak penjualan yang ditambahkan atau dibebankan. Premi ini juga tidak dapat dikurangkan dari pajak. Jika seorang majikan membayar premi asuransi jiwa atas nama seorang karyawan, setiap pembayaran untuk $ 50.000 atau lebih dalam cakupan akan dikenakan pajak sebagai penghasilan. Bunga yang diperoleh untuk asuransi dibayar di muka dikenakan pajak sebagai pendapatan bunga. Pengembalian yang dihasilkan dari polis asuransi seumur hidup tidak dikenakan pajak sampai polis dicairkan.
Seseorang yang berbelanja untuk asuransi jiwa memiliki banyak hal yang perlu dipertimbangkan sebelum membuat keputusan. Pertama, ada perbedaan antara asuransi jiwa berjangka dan asuransi jiwa seumur hidup. Term life memberikan perlindungan selama beberapa tahun, sementara kebijakan seumur hidup efektif untuk kehidupan. Seorang pemegang polis juga harus menghitung berapa cakupan yang mereka butuhkan. Ini sangat tergantung pada mengapa mereka membeli asuransi jiwa.
Seseorang yang hanya peduli dengan menutup biaya pemakaman dan pemakaman untuk kerabat mereka selanjutnya dapat memilih untuk manfaat kematian sebesar $ 20.000 atau kurang. Sebaliknya, seseorang dengan beberapa anak tanggungan, yang semuanya dia harapkan untuk dikirim ke perguruan tinggi, sering kali menginginkan $ 500.000 atau lebih dalam pertanggungan. Lebih rumit proses pembelian adalah banyaknya perusahaan asuransi jiwa yang dapat dipilih. Internet telah membuat proses ini lebih mudah, dengan beberapa situs yang didedikasikan khusus untuk membandingkan kutipan dari puluhan perusahaan asuransi jiwa secara berdampingan.
Membayar Pajak untuk Premi Asuransi Jiwa
Tidak seperti membeli mobil atau televisi, membeli asuransi jiwa tidak memerlukan pembayaran pajak penjualan. Ini berarti jumlah premi yang dikutip oleh pemegang polis ketika ia memperoleh pertanggungan adalah jumlah yang ia bayar, tanpa jumlah persentase ditambahkan untuk menutupi pajak. Dengan demikian, ada situasi tertentu di mana pemegang polis diharuskan membayar pajak atas premi asuransi.
Asuransi Jiwa yang Dibayar Majikan
Ketika atasan seseorang menyediakan asuransi jiwa sebagai bagian dari rencana kompensasi keseluruhan, IRS menganggapnya sebagai penghasilan, yang berarti karyawannya dikenakan pajak. Namun, pajak ini hanya berlaku ketika pemberi kerja membayar lebih dari $ 50, 000 dalam perlindungan asuransi jiwa. Bahkan dalam kasus-kasus itu, biaya premi untuk pertanggungan $ 50.000 pertama dibebaskan dari pajak.
Misalnya, seseorang yang majikannya memberi mereka, selama masa kerja, dengan $ 50.000 dalam perlindungan asuransi jiwa di samping gaji mereka, tunjangan kesehatan, dan rencana tabungan pensiun, tidak harus membayar pajak atas manfaat asuransi jiwa karena ia tidak membayar tidak melebihi ambang batas yang ditetapkan oleh IRS.
Seseorang yang atasannya memberinya $ 100.000 dalam perlindungan asuransi jiwa, sebaliknya, harus membayar pajak untuk sebagian dari itu. Dolar premium yang membayar pertanggungan $ 50.000 yang diterimanya melebihi jumlah ambang batas IRS sebagai penghasilan kena pajak. Karena itu, jika jumlah premi bulanan adalah $ 100, jumlah yang kena pajak adalah jumlah yang membayar untuk pertanggungan tambahan $ 50.000, atau $ 50.
Asuransi jiwa prabayar
Beberapa paket asuransi jiwa memungkinkan pemegang polis membayar premi sekaligus. Uang itu akan diterapkan pada premi paket sepanjang durasi paket. Pembayaran lump-sum juga tumbuh nilainya karena bunga. Pertumbuhan uang itu dianggap sebagai pendapatan bunga oleh IRS, yang berarti dapat dikenakan pajak ketika diterapkan untuk pembayaran premi atau ketika pemegang polis menarik sebagian atau seluruh uang yang telah ia hasilkan.
Paket Nilai Tunai
Banyak rencana asuransi seumur hidup, selain memberikan manfaat kematian tetap kepada tertanggung, juga mengakumulasi nilai tunai ketika pemegang polis membayar ke dalam paket asuransi dengan dolar premium mereka. Sebagian dari premi dolar masuk ke dana yang mengakumulasi bunga. Adalah umum, terutama dengan rencana yang telah berlaku selama bertahun-tahun, untuk nilai tunai melebihi jumlah yang dibayarkan oleh pemegang polis dalam premi. Oleh karena itu, orang menggunakan jenis asuransi jiwa ini sebagai sarana investasi dan memanfaatkan perlindungan yang diberikannya kepada keluarga mereka jika terjadi kematian sebelum waktunya.
Sementara banyak penasihat keuangan tetap tegar terhadap penggunaan asuransi jiwa untuk tujuan investasi, mengklaim pengembalian, secara historis, telah sangat lemah dibandingkan dengan reksadana dan investasi lainnya, faktanya tetap nilai tunai dari sebagian besar kebijakan asuransi seumur hidup tumbuh dari waktu ke waktu. Karena ini dianggap penghasilan bagi pemegang polis, ia memiliki implikasi pajak penghasilan.
Kabar baiknya bagi pemegang polis seumur hidup adalah mereka tidak harus membayar pajak penghasilan setiap tahun atas pertumbuhan nilai tunai rencananya. Mirip dengan rekening pensiun, seperti rencana 401 (k) dan IRA, akumulasi nilai tunai pada polis asuransi jiwa secara keseluruhan ditangguhkan pajak. Meskipun uang ini memenuhi syarat sebagai pendapatan, IRS tidak mengharuskan pemegang polis untuk membayar pajak sampai ia mencairkan polisnya.
Jika dan ketika pemegang polis memilih untuk mengambil nilai tunai dari seluruh polis asuransi jiwa, jumlah yang diharuskan untuk membayar pajak adalah selisih antara nilai tunai yang diterimanya dan total yang ia bayarkan dalam premi selama polis tersebut masuk memaksa. Misalnya, jika dia membayar $ 100 per bulan selama 20 tahun, atau $ 24.000, dan kemudian mencairkan polis dan menerima $ 30.000, jumlah yang dikenakan pajak adalah $ 6.000.
Fitur lain dari asuransi seumur hidup adalah bahwa, dalam banyak kasus, pemegang polis diizinkan untuk mengambil pinjaman terhadap nilai tunai polisnya. Ada kesalahpahaman bahwa hasil dari pinjaman jenis ini dikenakan pajak. Itu tidak terjadi, bahkan ketika jumlah pinjaman melebihi total premi yang dibayarkan ke polis. Mengambil pinjaman hanya mengurangi nilai tunai polis dan, jika berlaku, mengurangi manfaat kematian yang dibayarkan.
Premi Asuransi Jiwa Tidak Dapat Dikurangi Pajak
Kesalahpahaman tambahan yang cukup umum tentang premi asuransi jiwa adalah bahwa mereka dapat dikurangkan dari pajak. Tidak seperti premi asuransi kesehatan, yang dapat dikurangkan oleh pemegang polis dari pajak pendapatan federal mereka, premi asuransi jiwa diklasifikasikan sebagai pengeluaran pribadi oleh IRS. Menurut aturan, seorang wajib pajak tidak dapat mengurangi uang yang dihabiskan untuk pengeluaran pribadi, termasuk asuransi jiwa, ketika ia mengajukan pengembalian pajaknya.
